Leandro Michelis verkauft eine lateinische Handschrift in einem Antiquariat, wo er von einem exzentrischen Antiquar als der »Meister« erkannt wird. Dieser überredet ihn, ins Paralleluniversum »Kaiser-Franz-Josef-Land« zu reisen, um magische Probleme zu lösen. Mit dem Zaubermantel »Magicis Pallio Zeli« beginnt Leandro ein fantastisches Abenteuer.
In "Lysander und Passepartout" entdeckt der kleinkriminelle Jimmy Krohnstadt nachts seltsame Vorfälle in seiner Wohnung. Er trifft auf den Maler Lysander Lichtwitz, der seine verkauften Bilder übermalen möchte. Ein Deal zwischen den beiden führt Jimmy in die Abgründe des modernen Kunstbetriebs und dessen Exzesse.
In „Der Drache der Akropolis“ wird der Lebenskünstler Jimmy Ludstock Privatsekretär eines querschnittgelähmten Grafen, der für heitere Anekdoten mit Goldstücken zahlt. Nach einer neuen Behandlung stellt die Stadt die Frage, ob der Graf, auch bekannt als „Drache der Akropolis“, wieder seine Streiche ausleben wird.